А Банк Японии сохранил учётную ставку на отрицательном уровне
Свой ежедневный обзор рынков и бирж представляет аналитический центр Ассоциации финансистов Казахстана
Валютный рынок
По итогам торгов вторника, 20 декабря, на KASE курс по паре USDKZT вырос до 469,29 тенге за доллар (+1,25 тенге) при возвращении объёма торгов к своим средним значениям – $127,3 млн (+$36,7 млн). Динамика курса нацвалюты, вероятно, была связана с волатильностью нефтяных котировок и ослаблением российского рубля. Более того, привлекательный курс тенге мог стимулировать участников локального рынка заранее приобретать инвалюту для будущих расчетов по внешнеэкономическим операциям. Напомним, что согласно оценке Нацбанка, в 4 квартале текущего года выплате по внешним обязательствам подлежит $7,5 млрд, в 1 квартале 2023 года – $5,8 млрд.
USDKZT
Денежный рынок
По итогам торгов вторника доходность однодневных операций репо (TONIA) осталась неизменной – 15,82%, тогда как доходность по операциям валютного свопа полностью отыграла падение предыдущей сессии, вернувшись к отметке 17,34% (+82 б.п.). При этом объём торгов на денежном рынке продолжает оставаться пониженным – 582,2 млрд тенге (+21,9 млрд). Между тем объём краткосрочной ликвидности, размещаемый на недельных депозитах в Нацбанке, резко снизился – до 109 млрд тенге (100% спроса при доходности 16,75%) против 399 млрд днём ранее. Открытая позиция по операциям НБРК незначительно увеличилась до отметки 3,6 трлн тенге задолженности перед рынком.
Фондовый рынок
Индекс KASE по итогам торгов вторника продолжил умеренный рост – до 3 213,55 пункта (+0,2%) на фоне существенного роста акций БЦК (+3,1%) и «КазТрансОйла» (+1,9%). Активное приобретение долевых бумаг БЦК, вероятно, было связано с их привлекательной для локальных инвесторов ценой (-4% от октябрьских максимумов). Напомним, что БЦК – единственная компания из представительского списка KASE, акции которой с начала года выросли в цене (+57%). Что касается «КазТрансОйла», то его акции все ещё представляют существенный интерес для локальных инвесторов ввиду их сильного снижения с начала года (-41%).
Мировой рынок
Основные американские фондовые индексы завершили торги вторника околонулевой положительной динамикой, увеличившись в пределах 0,01-0,3%. Их драматичное падение прекратилось после неожиданной корректировки Банком Японии своей денежно-кредитной политики. Регулятор на удивление всему миру расширил диапазон колебаний для доходности 10-летних гособлигаций с ±0,25% до ±0,5%, сохранив базовую ставку отрицательной (тек. -0,1%). На этом фоне курс иены резко укрепился, оказав давление на индекс доллара, тогда как фьючерсы на золото и доходность 10-летних гособлигаций США заметно выросли: на 1,5% и 11 б.п. соответственно.
Между тем вышедшие вчера данные по строительству в США оказались слабыми. Количество закладок новых домов в ноябре снизилось третий месяц подряд – до минимума за 2,5 года, что свидетельствует о том, что рост процентных ставок продолжил оказывать давление на американский рынок жилья.
Нефть
По итогам торгов вторника цены на нефть Brent практически не изменились, закрывшись на отметке $79,75 за баррель (-0,06%). Нефтетрейдеры ожидают недельные данные о коммерческих запасах нефти в США, которые будут опубликованы сегодня вечером. Согласно прогнозам аналитиков, показатель снизится на 0,2 млн баррелей. Однако такие факторы, как падение производства нефти из-за снежной бури в Северной Дакоте и ограниченная работа нефтепровода Keystone могут способствовать более глубокому сокращению запасов. Вместе с тем давление на котировки продолжает оказывать повышение заболеваемости коронавирусом в Китае.
Российский рубль
По итогам торгов вторника курс по паре USDRUB продолжил рост, закрепившись на отметке 68,9 рубля за доллар (+1,7%). Ослабление российской валюты (на 6,8% за два дня — F) происходит на фоне ожиданий по сокращению экспортных доходов, как по причине снижения котировок, так и в связи с введением «потолков» цен на нефть и газ, при традиционно усиливающемся спросе на инвалюту в конце года. Между тем поддержку рублю может оказать сегодняшнее размещение Минфином РФ оставшегося объёма ОФЗ, а также фактор налогового периода. Напомним, что на 26 декабря приходятся последние в этом году выплаты в бюджет акцизов и НДС.