Забастовки в Норвегии, беспорядки в Эквадоре и политический кризис в Ливии приведут к снижению предложения на нефтяном рынке, что в свою очередь может дать очередной виток цен на энергоносители
Свой ежедневный обзор рынков и бирж представляет аналитический центр Ассоциации финансистов Казахстана
Валютный рынок
Нацвалюта на биржевых торгах понедельника, 4 июля, продолжила умеренное укрепление – её курс снизился до 464,39 тенге за доллар (-1,58 тенге). При этом активность участников валютного рынка остается пониженной – объём торгов долларом составил $79,7 млн при среднесуточном объёме в текущем году $128,5 млн. Поддержку тенге оказывали вновь дорожающая на опасениях мирового дефицита нефть (см. ниже) и регулярная конвертация валютной выручки квазигоссектора и трансфертов из Нацфонда. Также позитивное влияние на курс нацвалюты оказало закрытие первого полугодия (2 квартала) в части выплат по внешнему долгу и торговым операциям.
На сегодняшней сессии пара USDKZT (10:35 ALA) торгуется на уровне 470,93 тенге за доллар.
Курс USDKZT
Денежный рынок
Ставки по операциям репо овернайт в понедельник практически не изменились, снизившись до 13,05% годовых (-1 б.п.). Торги по сделкам с однодневным валютным свопом на бирже не проводились в связи с выходным в США в честь Дня независимости. Между тем Нацбанк изъял с рынка краткосрочную ликвидность объёмом 548,7 млрд тенге посредством выпуска 28-дневных нот (373,7 млрд тенге) и недельных депозитов (175,0 млрд тенге). При этом спрос на указанные инструменты был удовлетворен полностью, а доходность составила 14,0%. На 1 июля текущего года открытая позиция по операциям НБРК составляла около 3,3 трлн тенге.
Фондовый рынок
По итогам понедельника индекс KASE снизился на 0,2% – до 2 668,89 пункта. Лидером падения выступил «Казахтелеком» (-1,4%), в красной зоне также закрылись акции Kcell, Kaspi и БЦК. Тогда как остальные компании представительского списка во главе с «КазТрансОйлом» (+0,9%) показали рост. Из событий долгового рынка можно отметить очередное привлечение Казахстанским фондом устойчивости 9,6 млрд тенге путём размещения краткосрочных облигаций со средневзвешенной доходностью 14,78%.
Мировой рынок
Американские фондовые рынки в понедельник были закрыты на выходной в честь Дня независимости США. Между тем вчера газета The Wall Street Journal сообщила, что президент США Джо Байден планирует смягчить ограничения на импорт китайских товаров в качестве одной из мер для сдерживания инфляции. По предварительной информации, смягчение будет предусматривать как приостановку действия пошлин, в том числе для потребительских товаров, так и программу, в рамках которой импортеры смогут просить об освобождении от пошлин отдельных групп товаров. Согласно ожиданиям аналитиков, в ближайшей перспективе отмена пошлин на китайские товары снизит темпы инфляции в США лишь на 0,26 п.п., тогда как после снижения надбавок американскими компаниями в ходе конкуренции с китайскими производителями может произойти замедление ещё на 1 п.п.
Нефть
По итогам понедельника котировки нефти марки Brent выросли на 2,0% – до $113,5 за баррель на фоне ожиданий сокращения предложения на мировом рынке сырья. Основными причинами для этого послужили новости из Норвегии. Норвежская ассоциация нефтегазовой отрасли предупредила о забастовке работников, из-за которой производство в стране может сократиться на 130 тыс. баррелей в сутки. Кроме того, на выходных произошел пожар на единственном в Норвегии НПЗ, в результате которого пострадала часть мощностей, задействованных в производстве некоторых видов нефтепродуктов. Напомним также, что опасения дефицита мировых поставок также «подогреваются» снижением экспорта нефти из Ливии из-за политического кризиса и Эквадора — на фоне общественных беспорядков.
Российский рубль
По итогам торгов на Мосбирже в понедельник курс USDRUB вырос на 1,4% – до 55,24 рубля за доллар. Объём торгов на валютном рынке упал на 33% и составил 17,8 трлн рублей при средних значениях июня 26,8 трлн. Участники российского валютного рынка по-прежнему находятся в ожидании анонсирования правительством РФ мер по ослаблению рубля. На этой неделе в рамках заседания российского правительства будет активно обсуждаться проблематика курсообразования, включая рассмотрение возможности проведения интервенций в рамках обновлённого механизма бюджетного правила, а также введения дополнительных послаблений в валютном регулировании и монетарных условиях.